Поколението на най-младите и най-богати инвеститори в света не желае да разполага с активите, на които са разчитали родителите им.

За хората на възраст между 21 и 43 години, притежаващи поне 3 млн. долара инвестируеми активи, предпочитаните инвестиции не са традиционната комбинация от акции и облигации.

Това показва ново проучване на Bank of America, цитирано от CNBC.

Според Майк Пелзар, ръководител на отдел "Инвестиции" в Bank of America Private Bank, една трета от портфейлите на младите, богати инвеститори са в алтернативни активи като хедж фондове, частни капиталови инвестиции и крипто и дигитални активи.

По-младите инвеститори значително по-рядко се насочват към традиционните активи

Къде инвестират поколението Z и милениалите?

В същото време, по-малко от половината от портфейлите им са в традиционни акции и облигации, за разлика от богатите инвеститори над 44 години, които разпределят около три четвърти от портфейлите в акции и облигации, и само около 5% в алтернативни активи като хедж фондове, частен капитал и недвижими имоти.

Къде богатите инвеститори между 21 и 43 години виждат най-големи възможности за растеж:

• Недвижими имоти 31%

• Крипто/дигитални активи 28%

• Частни капиталови инвестиции 26%

• Лична компания/бранд 24%

• Преки инвестиции в компании 22%

• Дружества, насочени към устойчиво положително въздействие 21%

Апетитът на по-младите инвеститори към алтернативните активи не се очаква да намалее, като 93% от тях посочват, че планират да използват повече такива инвестиции през следващите години, сочи проучването на Bank of America.

Profit.bg

10 инвестиционни балона, надути през десетилетието на евтините пари

Защо по-младите имат различна перспектива

Голяма част от разликата между възгледите на по-младите и по-възрастните богати инвеститори се свежда до това с какви инвестиции са израснали, обяснява Пелзар.

"По-младото поколение има много по-голям достъп до по-широк набор от класове активи, отколкото по-възрастното поколение, когато е растяло".

По-младото поколение има по-малко доверие в традиционните акции и облигации, след като е преживяло финансовата криза и краха на дот-ком балона. Напоследък повишената корелация между акциите и фиксирания доход ги подтиква да диверсифицират активите си.

"Те се стремят да разпределят риска", казва експертът.

Би било крайно да се заключи, че Франция е на прага на икономическа катастрофа и би било грешно да се предположи, че ще има сериозни последици за целия континент. Въпреки това, има рискове както на национално ниво, така и на ниво ЕС

Истинските рискове за инвеститорите след възхода на крайната десница в Европа

Къде богатите инвеститори над 44 години виждат най-големи възможности за растеж:

• Вътрешни акции 41%

• Недвижими имоти 32%

• Акции на развиващите се пазари 25%

• Международни акции 18%

• Частно дялово участие 15%

• Директни инвестиции в дружества 15%

В същото време по-младите богати инвеститори влагат повече парични средства, сочи проучването.

Големите банки обявиха плановете си за увеличаване на възвръщаемостта на капитала към акционерите, след като тази седмица преминаха годишния стрес тест на Фед

JPMorgan и Morgan Stanley увеличават изплащането на дивиденти

Някои експерти се опасяват, че наличието на повече средства може да доведе до пропускане на по-голяма пазарна възвръщаемост, дори и при положение, че днешните високи лихвени проценти гарантират най-високата лихва от повече от десетилетие.

"Недостатъчното инвестиране е риск и мисля, че по-младите инвеститори са податливи", заяви пред CNBC Кейли Кокс, главен пазарен стратег в Ritholtz Wealth Management.

Но по-високото разпределение на парични средства може да има смисъл за по-младите и богати инвеститори, които са обвързали голяма част от нетната си стойност с алтернативни инвестиции, които обикновено са по-неликвидни, или които планират закупуване на жилище, например, казва Пелзар.

Криптовалутата не е достигнала върха на текущия си цикъл и е вероятно да премине най-високата си стойност за всички времена тази година, според нов доклад на CCData

Биткойн вероятно ще достигне нов рекорд за всички времена тази година

Как да планирате

Друга причина, поради която младите богати инвеститори се насочват към алтернативни инвестиции, е, че имат по-голям избор.

"Никога не е имало по-голямо меню от възможности, в които да вложите парите си", казва Дъглас Бонепарт, сертифициран финансов плановик и президент на Bone Fide Wealth, компания за управление на богатството, базирана в Ню Йорк. При диверсификация на алтернативи трябва да сте наясно с потенциални разходи, съветва той.

По много показатели икономиката е в по-добро състояние, отколкото по време на предизвикания от пандемията спад през 2021-2022 г.

Богатите и хората под 35 са най-големите оптимисти за икономиката

Алтернативните инвестиции може да изискват парите ви да бъдат блокирани за определен период от време.

Освен това, могат да бъдат свързани и с уникални разходи, като например споразумение за таксите, стандартно в индустрията на хедж фондовете и често срещано в рисковия и частния капитал, при което се начислява годишна такса в размер на 2% за управление на активите и 20% стандартна такса за постигнати резултати или поощрителна такса, която се прилага за печалбите, реализирани от фонда над определен предварително определен бенчмарк.

Коефициенти на разходите – таксите за управление, начислявани от инвестиционните фондове, също могат да бъдат по-високи при алтернативните фондове, отбеляза Бонепарт. Ако инвестирате в област като колекционерски стоки например, спредът "купува-продава" - или разликата между котираните цени за продажба и покупка може да бъде по-голям или по-непредсказуем, допълва експертът.